Wenn die kurzfristigen Optionen ablaufen, müssen Sie wie bei anderen Kalendertechniken bestimmen, welche Aktion als nächstes zu tun ist. Diese Einschätzung wird maßgeblich von der derzeit verbesserten Prognose der zugrunde liegenden Aktie beeinflusst. Wenn der Optionshändler glaubt, dass die zugrunde liegende Volatilität niedrig bleiben wird, möchte er möglicherweise einen weiteren kurzfristigen Straddle schreiben und einen weiteren Kalender-Straddle eingeben.
Wenn er glaubt, dass die Volatilität dramatisch steigen wird, möchte er vielleicht am langfristigen Straddle festhalten, um von jeder signifikanten Kursbewegung zu profitieren. Wenn der Optionshändler sich nicht sicher ist, was er vom Basiswert erwarten soll, ist es wahrscheinlich vorzuziehen, einen Gewinn (oder Verlust) mitzunehmen und zu anderen Handelsmöglichkeiten überzugehen.
Der Calendar Straddle hat das Potenzial, auf zwei Arten Geld zu verdienen; 1, durch die höhere Rate des Zeitwertverfalls zwischen dem kurzen Straddle und dem langen Straddle. 2, durch den langen Straddle bei einem Preisausbruch. Sofern der Calendar Straddle nicht auf der Grundlage eines erwarteten volatilen Ereignisses irgendwann in der Zukunft platziert wird, so dass die Long-Straddle-Position schließlich gewinnbringend genutzt werden kann, gibt es bessere neutrale Optionsstrategien für Aktien, von denen absolut nicht erwartet wird, dass es zu Ausbrüchen kommt.