Short Strangle

Verkaufe 1 OTM Call
Verkaufe 1 OTM Put
Der Short Strangle, auch als Sell Strangle bezeichnet, ist eine neutrale Strategie im Optionshandel, die den gleichzeitigen Verkauf eines Put aus leichtem Geld und eines Call aus leichtem Geld derselben zugrunde liegenden Aktie und von Geld beinhaltet Verfallsdatum.

Praxis Beispiel:

  • Verkaufe 1 OTM Call
  • Verkaufe 1 OTM Put
Die Short-Strangle-Optionsstrategie ist eine Handelsstrategie mit begrenztem Gewinn und unbegrenztem Risiko, die angewendet wird, wenn der Optionshändler davon ausgeht, dass die zugrunde liegende Aktie kurzfristig nur eine geringe Volatilität aufweisen wird. Short Strangles sind Kreditspreads, da ein Nettokredit für den Handel verwendet wird.

Begrenzter Gewinn

Der maximale Gewinn für das Short Strangle liegt vor, wenn der zugrunde liegende Aktienkurs am Verfallsdatum zwischen den Ausübungspreisen der verkauften Optionen gehandelt wird. Zu diesem Preis verfallen beide Optionen wertlos und der Optionshändler kann den gesamten anfänglichen Kredit als Gewinn behalten.

Die Formel zur Berechnung des maximalen Gewinns ist unten angegeben:

Maximaler Gewinn = erhaltene Nettoprämie - Provisionen bezahlt

Maximaler Gewinn, der erzielt wird, wenn der zugrunde liegende Preis zwischen dem Ausübungspreis des Short Call und dem Ausübungspreis des Short Put liegt

Unbegrenztes Risiko

Große Verluste für das Short Strangle können auftreten, wenn sich der zugrunde liegende Aktienkurs bei Verfall stark nach oben oder unten bewegt.

Die Formel zur Berechnung des Verlusts ist unten angegeben:

Maximaler Verlust = Unbegrenzt

Verlust tritt auf, wenn der zugrunde liegende Preis> Ausübungspreis des Short Call + erhaltene Nettoprämie ODER der zugrunde liegende Preis <Ausübungspreis des kurzen Put - Nettoprämie erhalten

Verlust = Preis des Basiswerts - Ausübungspreis des Short Call - Erhaltene Nettoprämie ODER Ausübungspreis des Short Put - Preis des Basiswerts - Erhaltene Nettoprämie + Bezahlte Provisionen

Breakeven Point (s)

Es gibt 2 Break-Even-Punkte für die Short-Strangle-Position. Die Breakeven-Punkte können mit den folgenden Formeln berechnet werden.

Oberer Breakeven-Punkt = Ausübungspreis für Kurzanruf + erhaltene Nettoprämie

Unterer Breakeven-Punkt = Ausübungspreis des Short Put - Nettoprämie erhalten
andere strategien
Kaufen Sie 1 OTM Call
Kaufen Sie 1 OTM Put
Kaufe 1 ATM Call
Kaufe 1 ATM Put
Verkaufe 1 ATM Call
Verkaufe 1 ATM Put
Verkaufe 1 OTM Call
Verkaufe 1 OTM Put
Kaufe 1 ITM Call
Verkaufe 1 ITM Call (niedrigerer Strike)
Kaufe 1 OTM Call
Verkaufe 1 OTM Call (höherer Strike)
Verkaufe 1 OTM Put
Kaufe 1 OTM Put (niedrigerer Strike)
Verkaufe 1 OTM Call
Kaufe 1 OTM Call (höherer Strike)
Verkaufe 1 ITM Call
Kaufe 2 ATM Calls
Verkaufe 1 OTM Call
Kaufe 1 OTM Put
Verkaufe 1 ATM Put
Verkaufe 1 ATM Call
Kaufe 1 OTM Call
Long 100 Aktien
Kaufen Sie 1 ATM Put
Kaufe 100 Aktien
Verkaufe 1 ITM/ATM/OTM Call
Verkaufe 100 Aktien
Verkaufe 1 ATM Put
Kaufe 1 ATM Call
Kaufe 100 Aktien
Kaufe 1 ATM Put
Verkaufe 1 ATM Call